Forme de emisie monetară

Tema. circulația monetară și circulația banilor.

1. Natura și structura circulației de numerar.

2. Cifra de afaceri în numerar și caracteristicile organizației sale.

3. Masa monetară și structura acestuia. agregatelor monetare. Conceptul bazei monetare. Aceste aspecte au fost abordate în prelegeri

4. Forme de emisie monetară. Mecanismul de multiplicatorului bancar.

Mecanismul de emisie este o parte integrantă a sistemului monetar al statului și efectuate în conformitate cu legea.

Sub masei monetare (emissio Latină -. Ediția) se referă la eliberarea unei cantități suplimentare de bani și mijloace de plată, având ca rezultat creșterea masei monetare.

În ceea ce privește moneda afectează următorii factori: o creștere a masei de mărfuri, creșterea prețurilor, participanții la tranzacțiile speculative de afaceri monetare, raportul veniturilor și cheltuielilor bugetare, reduce viteza de bani, politica monetară.

În condițiile actuale, există diferite forme și tipuri de emisie.

În funcție de posibila influență la dinamica cifrei de afaceri de numerar ale băncii centrale distincția de emisie organizată și neorganizată.

Din punctul de vedere al structurii monetare potrivite cerințelor economiei există stabilizarea și formele destabilizatoare de emisie monetară.

În funcție de forma de non-numerar de bani problemă izolată și eliberarea de numerar.

bani fără numerar de emisie este deținut sistemul primar și bancar (băncile comerciale complet și parțial banca centrală).

Eliberarea de numerar - din nou, de către banca centrală.

emiterea de monedă a depozitelor este acordarea de credite de către banca centrală pentru a crește soldurile în conturile de depozit la instituții de credit.

Buget problemă apare ca monedă eliberarea de bani pentru acoperirea deficitului bugetului de stat, cheltuielile guvernamentale prin achiziționarea băncii centrale a titlurilor de stat la plasarea lor inițială sau plasarea pe piața secundară.

emiterea de bancnote de bani - această problemă a bancnotelor și monedelor de către băncile centrale.

emiterea Trezoreriei de bani - emisia de bancnote și monede de trezorerie, în mod direct de drepturile de emisie Trezoreriei au.

Este necesar să se facă distincția conceptul de „emisiune monetară“ și „eliberarea de bani în economie.“ Eliberarea de bani în condiții moderne și acționează ca un flux de bani în economie. Eliberarea de bani înseamnă distribuirea mijloacelor de plată prin intermediul organizațiilor de credit în rândul participanților la cifra de afaceri economice, se confruntă cu nevoia de bani. Odată cu lansarea activă a mijloacelor de plată în comparație cu revenirea tendinței lor de creștere a ofertei de bani. Dar eliberarea de bani în economie se întâmplă tot timpul și nu poate fi însoțită de creșterea masei monetare.

În exercitarea operațiunilor de capital ale băncii centrale pe baza nevoilor economice ale cifrei de afaceri și de stat, necesitatea schimbului economic în numerar este prezis prin stabilirea unor limite minime și maxime de creștere a masei monetare. Banca centrală anticipează cererea și oferta de bani, și oferă o estimare a capacității optime din cifra de afaceri totală de bani și oferta de bani potențial.

Instituțiile de credit pot acorda credite numai în măsura în care resursele lor disponibile, și anume fondurile pe care le-au mobilizat sub formă de capital propriu și fondurile deținute în conturile de depozit.

natura de credit a problemei banilor este unul dintre principiile fundamentale ale organizării sistemului monetar al oricărui stat.

bani fără numerar de emisii deținute de creditare bancar sau alocatiile bugetare centrale prin transfer de fonduri emise suplimentar în contul corespondent în cadrul organizațiilor de credit.

Înainte de numerar vor fi în circulație, acestea ar trebui să se reflecte în formă de înscriere în conturi de depozit la instituțiile de credit.

Participanții la o cifră de afaceri de afaceri primesc bani de la instituțiile de credit sub formă de bancnote și monede în același timp, anularea acestor sume în conturile lor curente sau de verificare.

Principalele direcții de emisiune de bani sunt:

1. Acordarea de împrumuturi băncilor comerciale de către banca centrală.

2. creditare de către banca centrală a guvernului.

3. Operațiunile băncii centrale pentru cumpărarea și vânzarea de valută străină pe piețele interne și externe.

4. Operațiunile băncii centrale pentru cumpărarea și vânzarea de titluri de stat.

problemă fără numerar acționează pe baza animației bancare (de credit, depozit). Banca centrală, care rulează mecanism de animație se extinde sau restrânge posibilitatea de a elibera băncile comerciale.

mare rol în mecanismul de bani reglementarea de circulație joacă o animație bancară (multiplicatio latină -. Multiplicarea).

Sub numerar de animație se referă la procesul de eliberare a plății înseamnă participanții la cifra de afaceri economică, cu o creștere a bazei monetare (banii băncii centrale), pe de o unitate monetară.

Atunci când baza monetară inițial nemodificată se realizează o creștere sau o scădere a banilor. multiplicator bancar Coeficientul poate fi calculat ca raportul de bani (M2) la baza de bani.

Multiplicatorul banilor reflectă posibilitatea de a agregatelor monetare afectează procesele economice:

în cazul în care m - multiplicatorul bancar;

- modificarea volumului masei monetare;

- o modificare a bazei monetare (bani de rezervă).

Animație a ofertei de bani este posibilă numai pentru sistemul bancar în ansamblul său, dar nu pentru o bancă individuală. Mecanismul de multiplicatorului bancar poate funcționa în cadrul unui sistem bancar pe două niveluri: banca centrală gestionează acest mecanism, băncile comerciale sunt obligate să-l opereze în mod automat.

Banca multiplicatorul reprezintă o expansiune monetară (multiplicarea banilor) rezultă tranzacții de depozit și de credit ale băncilor comerciale.

Mecanismul efectului multiplicator bancar, indiferent dacă creditele acordate băncilor comerciale sau de guvern. Bani în acest caz, va merge la conturile bugetului de la băncile comerciale, aceste fonduri se aplică, de asemenea, la resursele împrumutate, prin urmare, începe să funcționeze mecanismul multiplicatorului bancar.

Mecanismul de multiplicatorului bancar începe să funcționeze în cazurile în care banca centrală cumpără băncile comerciale de valori mobiliare sau valută străină.

Dintre toate investițiile băncilor comerciale în operațiuni active numai investiții de credit permit funcția de emisie în sistemul bancar. Prin urmare, cu atât mai mare ponderea creditelor în totalul activelor sistemului bancar, cu atât mai mare volumul activității sale de emisie.

Mecanismul de animație bancar este permanentă și se determină cu ajutorul coeficienților.

unde r - rata fondurilor de rezervă obligatorii ale instituțiilor de credit la banca centrală.

Coeficientul multiplicator bancar nu va fi la fel de mare ca 5, ca parte a banilor este utilizată pentru alte operațiuni, non-creditare.

Să presupunem că rata rezervelor obligatorii pentru instituțiile de credit stabilite în mărime de 5%. În cazul în care clientul băncii plasează un depozit în valoare de 1000. Frecați. apoi 50 de ruble. rămân pe contul de rezervă la banca centrală, și 950 de ruble. pus la dispoziția băncii în contul său corespondent, din cauza căreia banca emite un împrumut. Creditor cheltuiește veniturile și vin într-un cont într-o altă bancă. Din suma obținută din a doua bancă listele 5% în rezervă, iar restul de 95% din nou emite un împrumut și așa mai departe.

Ca rezultat, numărul de bani fără numerar în sistemul bancar crește de multe ori. Acest proces este, de asemenea, menționată ca emisia de bani de credit de către sistemul bancar.

Să presupunem că clientul și-a retras depozitul. Apoi, procesul are loc în ordine inversă - are loc comprimarea creditului.

Creșterea procentului de concediere obligatorie reduce posibilitatea sistemului bancar cu privire la problema de bani de credit, și vice-versa.

La un moment în stimularea economiei necesare, rate reduse, crește oferta de bani și dobânzile aferente unui împrumut redus. Într-o situație în care există supraîncălzire sau există o amenințare a inflației în creștere, măsurile luate invers. Astfel, mecanismul bancar multiplicator acționează ca o punte de legătură între obiectivele și instrumentele politicii monetare.

Eliberarea de numerar este o problemă de bani de către banca centrală pentru a crește oferta de bani pentru licitație economia legală.

Banca Centrală este emitentul exclusiv al numerarului în circulație, monitorizează stabilitatea monedei naționale, definește limitele emisiei de numerar, în conformitate cu obiectivele stabilite în cadrul politicii monetare. Noi probleme de numerar pot fi efectuate ca urmare a creșterii avuției naționale sau de a înlocui bancnotele uzate fizic.

Eliberarea de numerar este pentru orice bancă centrală este punct de vedere tehnic proces dificil. Băncile centrale să acorde o mare atenție următoarelor aspecte:

· Asigurarea durabilității bancnotelor;

· Dezvoltarea de moduri de a le proteja împotriva falsificării;

· Crearea unor fonduri de rezervă de bancnote și monede;

· Stabilirea normelor care reglementează depozitarea, transportul, colectarea de bani pentru instituțiile de credit;

· Organizarea de producție, transport și depozitare a bancnotelor și a monedelor;

· Stabilirea semne de solvabilitate a bancnotelor și obligarea înlocuirea bancnotelor și a monedelor deteriorate, precum și distrugerea acestora.

Eliberarea de numerar este descentralizată. Acest lucru se datorează faptului că nevoia de băncile comerciale depinde de nevoile întreprinderilor și persoanelor fizice deservite de aceste bănci lor, și este în continuă schimbare.

Procesul de emisie de monedă în circulație este format din mai multe etape:

1) pregătirea previziunilor are nevoie de bani în numerar de aprovizionare;

2) producția de bancnote și protejarea acestora împotriva manipulării frauduloase;

3) organizarea fondurilor de numerar de piață;

4) transportul de numerar;

5) eliberarea efectivă a banilor în circulație.

Astfel, banii sunt o parte integrantă a ofertei de bani create de băncile comerciale, ca urmare a mecanismului de acțiune al multiplicatorului bancar.