Ceea ce face ca un investitor de succes - investiții în active tranzacționate la bursă

Investind în România relație specială „tot ceea ce fantomatic dezlănțuite această lume, există doar un moment - pentru el și ține apăsată“ și investiții pe termen lung - de cel rău. Ca urmare, investițiile în România, doar o sutime. Pentru comparație, în cele mai bune oferte de capital privat din SUA de la fiecare patru, iar în Europa - unul din cinci. Desigur, nimeni nu se naște cu abilitățile unui investitor de succes. Chiar și americanii și europenii. Toți trebuie să învețe. Inclusiv capacitatea de a investi cu înțelepciune banii lor. Matthew Maly, consultant de investiții cu mai mulți ani, pregătit pentru „I - № 1“ materiale detaliate despre investiții în străinătate.

De ce patru roți drive masina?

În primul rând, este necesar să se dea o explicație. Sub investiții, ne referim la punerea doar bani într-un bloc de valori mobiliare. Achiziționarea de plante, de proprietate, de brevete, la spațiul stația de taxi, și așa mai departe, care investește direct în anumite afaceri, acesta nu este numit investiții și proiecte (sau VC) de finanțare, iar această temă este nicăieri în acest articol nu discută - este doar o afacere complet diferit.

Investiții - mai mult de bani

Aceasta este o problemă importantă pe care aș dori să mă opresc pe ea în detaliu.

Să începem cu întrebarea fundamentală: de ce investim? Epinefrina, să se simtă riscul? Piața oferă astfel de oportunități, dar cu astfel de oameni și astfel de instrumente financiare nu funcționează. Din păcate, există un număr semnificativ de oameni care sunt împovărați cu bani de buzunar, sau care doresc să-mi dovedesc că unele escrocii operează pe piața valorilor mobiliare. Acești oameni sunt strâns legate, cei care cred în basme și minuni. Așa că haideți să ne uităm la numerele: cel mai mare investitor din toate timpurile, Warren Buffett, a atins un randament mediu anual de 26%, ceea ce ia permis, timp de cincizeci de ani, pentru a deveni cel mai bogat om din lume. Vă sfătuiesc clienții mei să se aștepte randamentul mediu anual de 12-15% (desigur, vorbim despre dolari sau euro, nu de ruble), dar ele pot fi absolut siguri de portofoliu: nimic rău nu se va întâmpla.

De ce oamenii folosesc piața de capital să-și asume riscuri excesive de a fi inselat și suferă o pierdere? Deoarece cuvântul „investiții“, ei cred că este vorba despre bani. Aceasta este principala greșeală.

Am petrecut zece ani în finanțele personale, și vreau să revela înțelepciunea mea profesiune: banii nu este dorit. Banii - acestea sunt de hârtie colorată, sau chiar doar o cifră în extrasul de cont, iar banii nimeni nu are nimic bun (sau rău), nu. În lume există țări în care nivelul de venit este de zece ori mai mic decât în ​​alte țări, precum și gradul de satisfacție cu viața lor ar putea fi în continuare la fel. Poți explica acest paradox?

Dar, fără nici o explicație pentru acest paradox aparent, nu poate deveni un investitor de succes! Cu toate acestea, modul în care acest lucru este posibil, dacă nu înțelegem măcar rolul de bani? Deci, haideți să aruncăm o privire serioasă la această problemă.

Luați următoarea frază: „Lyudmila vindecat pe fiul ei timp de două sute de ruble.“ Fraza pare perfect normal. Dar uita-te la ea și vei fi șocat. Matematic, această frază este o identitate: „Recuperarea = fiul plătitor de două sute de ruble.“ Și ce face semnul egal? Acest lucru înseamnă că nu-mi pasă ce parte a identității de preluare: acestea sunt, de asemenea, la fel. Ah, acum putem înțelege de ce a Ludmilei plâns toată noaptea, tot timpul în căutarea unui medic, a chemat pe toți prietenii noștri: este preocupat de perspectiva de plată a două sute de ruble. Sau nu? Desigur, nu: Ludmila a dorit realizarea unor obiective importante de viață: pentru a recupera fiul său.

Astfel, expresia „Lyudmila vindecat pe fiul ei timp de două sute de ruble,“ de fapt, nu este deloc normală, dimpotrivă, este, de fapt, descrie miracolul, și este pe efectul expresiei „pierderea tubului de cupru - și a crescut în fața lui un palat.“ Pe de o parte a ceva (două sute de ruble), iar pe de altă parte toate (fiul recuperat, continuarea vieții însăși Lyudmila).

Deci, prețul de achiziție de bani numai atunci când acestea sunt destinate pentru a atinge obiectivele, dar obiectivele sunt uneori imposibil de realizat fără bani. Nu neg importanța banilor atunci când există un scop demn, banii, al doilea este importantă. Dovada? Petrecem cu mai fraza-o singură identitate operațiunea noastră: multiplica ambele părți de un singur minus. Obținem „Lyudmila nu a fost capabil să vindece pe fiul ei, pentru că ea nu avea două sute de ruble.“

Deci, ce este scopul de a face bani cu bani? Răspuns: un obiectiv demn. Dovada? „Kate nu a putut cumpăra verde lac de unghii, pentru că ea nu a fost de două sute de ruble.“
Acum, te rog atenția: Investiția - acest lucru nu este calea de a mai mulți bani, ci un mod de a atinge obiectivele (prin bani suplimentare).
Acum putem înțelege de ce o mulțime de potențiali investitori români pierd bani, li se permite să se înșele, sau la ideea unei investiții negativ. Pentru că ei văd pe piața valorilor mobiliare, dar posibilitatea de mai mulți bani, mai degrabă decât un mijloc de a atinge obiectivele principale ale acestuia în viață.

Dovada: Din nou înapoi la Lyudmila nostru. Crezi că acolo doar împrumuta ei două sute de ruble? Da, nici o problema! Ea se putea petrece cu ușurință pe o ceașcă de cafea. Și acolo doar pentru a lua departe de medicină Ludmila, pe care-l poartă fiul ei? Cred că, atâta timp cât ea este în viață, ea nu va renunța la droguri. Asta e diferența dintre bani și scop.
Atunci când un investitor vine la bursa de valori pentru a crea o economie de pensii, a economisi bani pentru un apartament sau la educație pentru copii, el devine imediat un zelos și precaut. Ajuta persoana respectivă atinge obiectivele lor - aceasta este esența muncii mele; de aceea îmi place munca mea și să încerce să-l facă bine.

În bun are prețul său

Deci, ce este de bani? Și de ce fac ei, ca o baghetă magică, capabil să-și îndeplinească un vis?

Carpenter mi-a dat o bibliotecă, și l-am plătit banii. Cum așa? Carpenter a făcut o faptă bună pentru mine, și i-am dat bani în schimb - și el a fost mulțumit. Deci, banii - echivalentul bine făcut, serviciul prestat. Mai mult decât atât, banii - este singura unitate cunoscută măsurată a bunătății umane. Cât de mulți oameni buni, care a făcut o dată atât de mult bani el ar trebui să primească.

Și ce o bibliotecă? Este acum „bunul meu“ (această expresie este în limba română și în limba engleză și în franceză). Pentru un astfel de bun tâmplar, am dat echivalentul acestei lucruri - banii plătiți înapoi pentru totdeauna cu bine.

Cred că, astăzi Guvernul România este într-un impas, ca student, care nu poate rezolva problema. Și într-adevăr, în ciuda faptului că banii de petrol astăzi, o mare parte din țară și economia toate funcționează mai bine decât un slab de trei: totul pare a fi bun - dar nu este așa. De ce? Răspunsul, ar trebui să fie deja cunoscut: o măsură de creștere economică este de bani, și bani este un bun echivalent. Deci: motivul pentru lipsa de eficiență a economiei românești este lipsa de drept protecție bună, refuzul de a face o bună utilizare și insuficientă a potențialului creativ al bunului.

Odată ajuns în Statele Unite, în Canada, în Germania, Rumyniyane prezintă în mod tipic o eficiență foarte ridicată. Și acasă, la fermă, făcând muncă de creație sau științifice, Rumyniyane arată adesea eficiență foarte ridicată. Dar, în cazul în care „ies“, sau pentru a lua legătura cu statul - și eficiența scade brusc. De ce? Deoarece România a primit o mulțime de bun pentru oamenii răi, ca să spunem așa, au fost luați prizonieri. Și dacă credeți că hoțul poate dispune de furat la fel de eficient ca și creator și a creat, atunci te înșeli.

De ce? La urma urmei, un hoț nu neapărat stupider sau creator lazier. Și pentru că măsura fiecărei afaceri, sângele care curge în vasele de sânge, este de bani. Și bani - echivalentul funcțional al bunului. Nu este rău, înșelăciune, nu furt, și anume bun. Prin urmare, în interesul companiilor românești nu coincid întotdeauna cu interesele celor care au putere asupra lor, și dă naștere unor probleme serioase.

Deci, banii - echivalentul funcțional al bunului. Și bunătatea are o proprietate importantă: este capabil să producă binele. Vreau să vă reamintesc că eu nu vorbesc despre moralitate, ci despre o economie foarte specific, materialul. Sunt sigur că cineva odată ce am spus, „Deci, și rău dă naștere rău, astfel că există un echilibru între bine și rău.“ Fals. Răul există numai în scopul de a demonstra necesitatea și atractivitatea bună. Și rău a jucat acest auxiliar, un rol minor, chiar și în cele mai întunecate perioade ale istoriei umane, când se părea că răul triumfă. Civilizația umană - această dovadă.
Cu toate acestea, trebuie remarcat faptul că există culturi în cazul în care potențialul creativ de exercițiu bun este periculos, în timp ce răul este privit ca un standard de comportament și cultivat.

Ciclul de bun economic

Să ne întoarcem la bun capacitatea de a produce bun, sau, cu alte cuvinte, puterea de bani pentru a face bani. Piața valorilor mobiliare - aceasta este doar locul pentru a optimiza capacitatea de bani pentru a face bani (care este, de a face bine sau util.)

Companiile împărtășesc proprietatea de ei înșiși și de a participa la profiturile lor pe părți. Fiecare parte se numește acțiunea, iar unele ponturi și investitorilor. Sarcina lui - de a alege dintr-o varietate de companii mai bune și să dea banii lor în cazul în care să dispună de acestea în mod optim, adică în cazul în care acestea vor fi în măsură să aducă mai bune (sau, cu alte cuvinte, pentru a aduce cel mai mare profit). Astfel, fiecare investitor îndeplinește funcțiile Comisiei de Stat a Planificării (dar mult mai eficiente decât Comitetul de Stat al Planificării), iar piața de valori în această Gosplan înlocuiește cu succes. puțin în teorie La aceasta ar trebui să fie așa.
Titluri de valoare de piață - acest lucru nu este o peșteră de tâlhari, unde trebuie să plece de la intrarea în moralitatea, nu un cazinou și un teatru în timpul unui spectacol de Woland: aceasta este doar o oportunitate, el însuși sau prin intermediari, pentru a da banii lor de a lucra la dezvoltarea economiei mondiale.
În practică, desigur, este mult mai complicat, pentru că oamenii sunt capabili de a găzdui orice sistem de înșelăciune și manipulare, așa că hai să cadă de acord asupra faptului că această descriere se potrivește cu realitatea de astăzi „într-un fel.“ Dar discuția noastră despre acest lucru nu-și pierde relevanța, chiar dacă aceste definiții, la o examinare mai atentă, există excepții.

Cum pot investitorilor (și în cazul meu, administratorii acestor fonduri, pe care le consiliază clienții mei să investească banii lor), în căutarea pentru cea mai bună companie de a investi? Formula este bine-cunoscut (și foarte complex), este eficiența managementului și structura costurilor și modificările cotei de piață, precum și comportamentul concurenților, precum și linia de produse și calitatea cercetării, rentabilitatea și tot felul de alți factori.

Economiștii sunt multe, și toate au calculatoare puternice ... Deci, ce este diferența dintre cei care au cele mai bune ponturi din stoc toate celelalte? Principalele diferențe între cele două.

Primul și cel mai important - este o înțelegere clară a lumii în cazul în care se întâmplă. Nu există nici o îndoială că noi toți total păcălit, și în America există chiar mai mare decât în ​​România. Televiziunea a fost cea mai teribilă invenție umană: mult mai rău decât bomba atomică, vodca sau tutun de fumat. Persoanele cu ochi fără nori și funcționează creierul este foarte mic, oameni destul de des cred în orice ideologie.

Dar aceasta este cea mai importantă proprietate - viziune netulburat și libertatea intelectuală sunt insuficiente, în scopul de a selecta cele mai bune companii din acest sector. Creierul nu este suficient: este necesar, de asemenea, inima. Majoritatea managerilor de investiții (precum și cele mai bune capital de risc) sunt în căutarea și chiar dragoste.

Iubirea - este atunci când o persoană experimentează deliciul capacitatea lor și dorința de a face bine (și recunoscător pentru creatorul). Acum trebuie să traducă această definiție a limbii economice: Dragostea - este atunci când proprietarul sau directorul companiei, precum și angajații cheie, atât de motivați emoțional pentru a produce cel mai bun produs și pentru a primi acest venit, că produsul lor este emana literalmente dragoste (în acest caz, ei au și resurse administrative suficiente).

Si apropo, de a face acest lucru este foarte important. Intotdeauna uita-te pentru dragoste și simt demn de iubire. Nu cere nimic de la alții, ei nu-i nu ar trebui. Dacă veniți de la, veți descoperi oportunitatea de a iubi oamenii și simt că o merită. Aceasta este o abilitate care, mi se pare, este cea mai importantă calitate a unui investitor de succes: el trebuie să fie capabil să recunoască iubirea, și dacă nu, atunci el ar trebui să-l trateze cu surprindere ușoară (cu un dram de tristete), dar știu cu tărie că el nu este aici.

companiile românești, eu nu fac, dar încă, uneori, rândul său, să-mi cer sfaturi despre ei: „Ascultă, compania este. Fura-o de mult, dar ea jefuiește suficient, și șeful de securitate acolo - cumnat conducător auto sora lui însuși. Deci, este în valoare de a lua? „Problema cu aceste“ investitori „este că nasul lor nu recunoaște dragostea. Ei au nevoie pentru a merge la magazin de parfumuri pentru a adulmece boabe de cafea.

Am spus deja că investițiile - o modalitate de a atinge obiectivele demne în viață cu bani. Definirea obiectivelor și a muncii pe ele oferă o persoană un sentiment de demnitate. De ce acest sentiment este important pentru investitor? Pentru că el se pregătește pentru succesul (nu se asigura succesul, dar face posibilă succesul). Un astfel de investitor știe că pierde bani la locul de muncă, și se așteaptă ca veniturile în conformitate cu perioada de risc și de investiții.

Dar omul care a venit să investească în scopul de a „tăia bani“ pierde orientare, nu se compara cu risc și retur, și este jefuit, cu atât mai mult pentru că a vrut să.

La rândul său, am sfătui clienții să se oprească pe obiective pe termen lung care justifică constrângerile financiare asociate cu necesitatea de a investi: economiile de pensii, economii pentru educația copiilor, cumpărarea imobiliare, etc.
Apropo, acum suntem gata pentru a rezolva paradoxul, pe care am menționat la început. Cum se face că în țările cu foarte diferite standarde de viață există același nivel de satisfacție cu viața lor? Acest lucru se datorează faptului că obiectivele pe care oamenii le-au stabilit, în concordanță cu venitul lor. spălătoreasă african va lucra săptămâna - și cumpără un sandale din plastic de culoare roșie. American Sales Manager va lucra saptamana - si zboara pe un safari în Africa, unde a fotografiat o spălătoreasă distracție în sandale de plastic roșu.

Apropo, pentru același motiv pentru cele mai multe alimente delicioase a fost în Uniunea Sovietică: a obține o livră de cârnați sau hering - și o sărbătoare, care nu va fi niciodată pe cei care cumpără pur și simplu produse alimentare de la un supermarket. Încă o dată, vorbim despre atingerea obiectivului, mai degrabă decât cantitatea de bani.

Biletul de intrare la clubul investitorilor

Dacă vorbim despre lucrul cu mine, atunci majoritatea investitorilor se va apropia de unul dintre cele două tipuri de contracte. Pentru o singură dată de investiții minime de depozit - $ 36.000. Dacă vorbim despre contract pe termen lung, cantitatea necesară de 500 $ pe lună, în timp ce durata minima a contractului - 10 ani. Cu astfel de volume de investiții, va avea un portofoliu format din cinci fonduri diferite, fiecare dintre care va fi cel mai bun fond în sectorul său a economiei mondiale printr-o combinație de stabilitate și de rentabilitate pe termen lung. De exemplu, portofoliul poate fi fonduri de capital din India, China fond de capital, Fondul de resurse naturale, etc. Dacă doriți să achiziționeze toate tranzacționare pe orice piețele financiare mondiale, suma minimă, din nou, dacă lucrezi cu mine - $ 75.000 de.

Atașați ... și răbdare

calendarul de investiții sunt total dependente de investitor și scopurile sale. Termenul minim - trei luni, dar este pentru cei care doresc să achiziționeze o notă structurată, cu risc ridicat și cu randament ridicat, instrumente potrivite numai pentru oameni foarte bogați. Limita minimă de timp pentru investitorul mediu - 5 ani, și este mai bine să se bazeze pe 10 ani sau mai mult. Desigur, banii pot fi preluate în orice moment, de la nimeni nu dispune de, ei întotdeauna rămân a ta. Dar mai profitabile și mai corect să dețină bani mai mult.

De asemenea, este foarte important să înceapă să economisească cât mai curând posibil. De exemplu, dacă aveți un copil și o puteți amâna pentru 500 $ pe lună. În cazul în care copilul împlinește 20 de ani, puteți să-l cumpere un apartament.

Primul pas de a investi

consilier de investiții cu experiență, decide, desigur, pentru investitor novice cele mai presante probleme, dar este posibil să se înceapă procesul și fiind mai pregătiți. Pentru aceasta trebuie să formuleze obiectivele lor proprii de investiții și să evalueze cu luciditate bugetul său, atât actuale, cât și viitoare. Asigurați-vă că ajută broșura „plan financiar personal“, care poate fi descărcat de pe site-ul meu. Nu subestima această etapă de pregătire. „Plan financiar personal“ într-adevăr mă ajută în munca mea, permițându-vă să alegeți cele mai bune pentru scopuri de instrumente financiare ale clientului.

Să sperăm, acum ați înțeles ceea ce spunem noi aici nu este vorba de bani (și este alarmantă și înspăimântă mai Rumyniyan) și cu privire la modul de a aduce o bază solidă pentru viața ta, de exemplu, pentru a se obține asigurarea că bătrânețea va fi un pat de trandafiri sau care vor fi furnizate copii de locuințe. Mulți oameni sunt sclavi de bani și se tem de orice legătură cu ei. Acest lucru se datorează faptului că oamenii nu înțeleg rolul banilor. Propun să pună banii în serviciul dvs. de bine.