Relația dintre rata de refinanțare, inflația și dobânzile la depozitele bancare, concluziile la capitolul 2

Relația dintre rata de refinanțare, inflația și dobânzile la depozitele bancare

Rata de refinanțare este una dintre cele mai importante instrumente ale politicii monetare. Acesta permite Băncii Centrale să aibă un impact indirect asupra inflației printr-o modificare a ofertei de bani prin controlul dimensiunea bazei monetare. În caz de creștere a ratei de refinanțare Banca Centrală, băncile comerciale vor depune eforturi pentru a compensa pierderile cauzate de creșterea acesteia (aprecierea creditului), prin creșterea ratelor la creditele acordate debitorilor, adică, modifica rata de refinanțare are un impact direct asupra modificării ratelor la creditele acordate băncilor comerciale. Ca urmare, acest lucru afectează scăderea presiunilor inflaționiste în economie. Moise, politica monetară SR. Teorie și practică. a. 60-75

Rata de refinanțare de mai jos ratele de pe piață, și servește ca punct de referință pentru băncile comerciale. rata de modificare a permite băncii centrale să urmeze o politică de „scump“ și „bani ieftini“.

În practică mondială, rata de actualizare, în ceea ce privește băncile comerciale - este costul de rezerve excedentare.

Prin urmare, atunci când Banca Națională scade rata, încurajează băncile comerciale pentru a obține credite. Prin urmare, creditele acordate de băncile comerciale în detrimentul acestor împrumuturi, creșterea ofertei de bani.

Ratele scăzute ale dobânzilor stimulează activitatea de afaceri, procesul de investiții și creșterea economică prin aceasta.

În cazul unei inflație suficient de scăzută, modificări ale ratelor dobânzii pot fi utilizate pentru a stimula creșterea masei monetare în economie, ceea ce duce la recuperarea acesteia, promovează fluxurile de investiții de reorientare de titluri de stat pe piața de valori. În acest sens, există o scădere a ratelor dobânzilor.

Figura 4 - Relația dintre ratele de refinanțare și inflație

Diagrama poate fi văzut două tendințe:

Astfel, putem concluziona că dinamica dintre procesele de refinanțare și inflației în țară există o rată de feedback.

Recent, a existat o reducere treptată a ratei de refinanțare, și cu ea dobânda la depozitele bancare. Cu toate că, mai recent, băncile lovit înregistrările privind propuse depozitele bancare publice cu rate ridicate ale dobânzilor. Băncile trebuie să strânge fonduri cu orice preț pentru a rămâne pe linia de plutire după ce a venit pe neașteptate ca un trăsnet din senin crizei financiare. Dar vine momentul să plătească datoriile și este posibil ca unele bănci nu vor fi în măsură să-și îndeplinească obligațiile - astfel încât unii experți prezic un al doilea val de criză în sectorul bancar.

Astfel, rata de refinanțare a Băncii Centrale are un impact direct asupra profitabilității depozitelor bancare pentru populație. Adică, veniturile pe care le primim pentru a pune bani pe depozit, depinde inclusiv rata actuală de refinanțare.

dobânzii de depozit nu numai al Băncii de Economii, și toate băncile din România este extrem de dependente de rata de refinanțare a Băncii Centrale, care se schimbă periodic.

Și la nivel legislativ, a constatat că în cazul în care o anumită bancă oferă dobânzi la depozite mai mari decât rata de refinanțare, creșterea bruscă a impozitului pe profit contribuitor.

dependență directă: scăderea ratei de refinanțare, cea mai mică ratele dobânzilor la depozitele în băncile românești. Mai mult decât atât, doar în ratele dobânzilor rare depozit bancar mai mare decât rata de refinanțare stabilită de Banca Centrală.

Figura 5 - Relația de interes la depozite, iar rata de refinanțare

Diagrama vizualizate relație inversă între rata de refinanțare și dobânzi la depozite (acest interes diagrama la depozitele Banca de Economii). Prin urmare, cu atât mai mare este mai mică rata de refinanțare a dobânzii la depozite.

Concluzie Capitolul 2

Schimbarea ratei este unul dintre instrumentele de politică monetară a statului, împreună cu operațiunile de piață monetară (cumpărarea și vânzarea de titluri de stat), precum și modificări ale valorii rezervelor minime obligatorii ale băncilor comerciale cu Banca Centrală.

Prin reducerea sau creșterea ratei de bază CBR poate întări sau slăbi interesul băncilor comerciale în obținerea unor rezerve suplimentare de împrumut l. Prin reducerea ratei, a redus costul de împrumut bani, și, în consecință, creșterea volumului de investiții corporative și a cheltuielilor de uz casnic, stimulând creșterea PIB-ului. Pe de altă parte, o creștere a ratei, limitează investițiile și costurile, ceea ce încetinește creșterea economiei.

Schimbarea ratei de refinanțare are un impact direct asupra modificării ratelor la creditele acordate băncilor comerciale. Acesta din urmă este scopul principal al acestei metode este politica monetară a băncii centrale.

Rata de refinanțare a Băncii Centrale vă permite să aibă un impact indirect asupra inflației printr-o modificare a ofertei de bani prin controlul dimensiunea bazei monetare. În caz de creștere a ratei de refinanțare Banca Centrală, băncile comerciale vor depune eforturi pentru a compensa pierderile cauzate de creșterea acesteia (aprecierea creditului), prin creșterea ratelor la creditele acordate debitorilor, adică, modifica rata de refinanțare are un impact direct asupra modificării ratelor la creditele acordate băncilor comerciale. Ca urmare, acest lucru afectează scăderea presiunilor inflaționiste în economie.

Rata de refinanțare de mai jos ratele de pe piață, și servește ca punct de referință pentru băncile comerciale. rata de modificare a permite băncii centrale să urmeze o politică de „scump“ și „bani ieftini“.

Rata de refinanțare a Băncii Centrale are un impact direct asupra profitabilității depozitelor bancare pentru populație. Adică, veniturile pe care le primim pentru a pune bani pe depozit, depinde inclusiv rata actuală de refinanțare.

Ratele scăzute ale dobânzilor stimulează activitatea de afaceri, procesul de investiții și creșterea economică prin aceasta.

Schimbarea ratei oficiale de refinanțare a Băncii Centrale înseamnă trecerea la noua politică monetară care determină băncile comerciale pentru a face ajustările necesare pentru activitățile lor.