Criteriul Kelly pentru Dummies
Criteriul Kelly pentru Dummies.
Trebuie să spun, acest lucru nu este o lucrare științifică, ci pur și simplu o modalitate de a conta pe genunchi, apoi, pentru ceea ce are o formulă ... În primul rând va fi „inteligent textul“, și apoi o soluție simplă.
Există o carte bună pe sistemul de tranzacționare: numit „de tranzacționare de schimb. Sistemele de abordare. " Cred că toți cei care tranzacționează în mod sistematic, citiți acest operatorii de carte de mașini.
Acesta are un capitol cu privire la gestionarea banilor. Și există un paragraf cu privire la criteriul Kelly, care ar trebui să ajute să aleagă umărul drept.
Iată un mecanic de intrare este deconectat. care este aproape cuvânt cu cuvânt repetă carte:
„Pierderea de traducere duce la faptul că, odată cu creșterea comerțului cu randament de umăr este în creștere mai puțin și mai puțin, și după atingerea unui anumit optim începe să scadă și, eventual, se duce negativ - pierderea crește quadratically. Se pare un lucru ciudat - avem, de exemplu, destul de o strategie bună, cu o grămadă de meserii, ridicând fericit umăr la maxim, cu scopul de a stoarce mai multe venituri, și, ca rezultat vom obține o descărcare bruscă a conturilor. Aceasta este magia străzii.
Ar trebui să fie clar acum că există un umăr optim, în cazul în care avem randamentul maxim, și peste care renumărarea bine de citit pentru a ucide profituri. Acest optim poate fi calculat cu formula: k = 100 * sum (p) / suma (p ^ 2) în care k - coeficientul de umăr, p - strategia tranzacție procentuală și fără umăr. Această formulă este întruparea unei formule cunoscute Kelly, care se aplică de obicei în jocuri cu pariuri.
Se pare că nu se poate ridica umăr, fără să știe dinainte un nivel optim pentru Kelly a utiliza strategia. Rezultatele pot fi destul de surprinzător. Kelly este peste randamentul rupe în jos, puteți zbura în ea și ajunge la gaura pentru deosebit de lacom. Acum este clar ce fel de birou de Forex oferi jucătorilor umerii foarte mari? "
Coeficientul Kelly ispolzhovanie grafic la dimensiunea poziției poate fi reprezentat prin graficul de mai jos (de asemenea, din carte)
În general, de îndată ce am avea sau nu această formulă, încercând să calculeze gradul optim de pârghie pentru sistemul dvs.! Nimic bun venit din ea.
Și apoi m-am decis să calculeze optim pârghie de modă veche modul în care: cu ochiul liber.
Am pus întotdeauna oprire. Să presupunem că este de 1000 de puncte pentru un sistem dat. Cunoscând dimensiunea dolar și picior, puteți calcula dimensiunea poziției în funcție de riscul maxim într-o odă la tranzacție. De exemplu, astăzi mișcarea 1000 Punky va schimba conturile 619.5 ruble atunci când tranzacționare 1 contract. Dacă avem un milion, și am decis să nu riște pe comerț mai mult de 1%, atunci ai nevoie pentru a deschide până la 10.000 / 619.5 = 16 contracte.
Deci, ce ar trebui să fie riscul maxim per tranzacție cu mărimea poziției a fost cel mai bun?
Am luat rezultatele strategiei în punctele în ultimul an și jumătate și aplicate în Excel diferite umăr - de la risc de 1% pe comerț până la 13%. Iar pentru o mai mare fiabilitate adăugată în mijlocul unei serii de 7 tranzacții a pierde consecutive. La sfârșitul acestei serii de teribil sa întâmplat:
Ie puteți tăia drumul unul pe umerii tuturor (chiar și cele care nu sunt vor fi suficient de GO) - în cazul în care doar pierderea unei singure tranzacții nu depășește 8%.
Dar mi se părea că nu este suficient. Și am adăugat o a doua serie de meserii pierde:
Decizia a venit imediat: au nevoie de o serie de meserii pierde, pentru care sistemul fără a utiliza brațul (risc de 1%) va fi în negru. Și apoi puteți compara:
DAR! Ce se întâmplă dacă pierde o serie de tranzacții nu se va întâmpla în mijlocul folosind strategia, și imediat, la început. Este de înțeles că, atunci când primele 7 tranzacții cu pierderi cu orice gestionare a banilor ar fi o pierdere. Așa că am fugit prin grafic până la ieșirea „fără pârghie“, plus de strategie si comparat acest moment cu alte opțiuni de gestionare a capitalului:
Rezultatul plăcut mulțumit. Meu „Kelly ciudat“ din nou mutat la 8% a riscului.
pentru că trebuie întotdeauna să „aibă în vedere faptul că nu iau în considerare toate“ ar trebui să fie luate în două ori mai puțin decât estimările sugerează. În cazul meu, este riscul de 2,5-3% per tranzacție.
Datorită tuturor celor care au fost în stare să citească până la sfârșit :)