Volatilitatea, calcul volatilitatea
Volatilitatea este un parametru important în piață, astfel cum și anume dă un indiciu despre ce valoarea mișcării este în măsură să facă un activ pentru o perioadă predeterminată. managerii de portofoliu folosesc date de volatilitate pentru calcularea riscului, și tranzacționare pe parcursul zilei calculate prin acestea și potențialul (distanța la profit). Determinarea volatilității.
In acest articol voi vorbi despre volatilitatea aplicată la tranzacționare pe parcursul zilei, dar principiile de calcul sunt similare și pentru comerțul în săptămâna / luna / trimestru.
Volatilitatea - valoarea relativă. Noi spunem „volatilitatea a crescut / scăzut în raport cu volatilitatea din perioada anterioară (sau volatilitatea medie pentru un număr de perioade)".
Istoric (historical) volatilitatea
De la numele trebuie să se înțeleagă că datele istorice vor fi utilizate pentru calcul. Și ne așteptăm ca deviația standard în timpul zilei (în acea zi va trebui să comerțului pe parcursul zilei). Acest lucru va necesita unele cunostinte de Excel. Va fi necesar pentru a pompa datele prețurile de închidere ale instrumentului de tranzacționare în ultima lună sau două (dacă doriți un bou lunar va avea nevoie de date pentru anul trecut), am de exemplu, să ia perechea valutară EUR / USD (așa cum este posibil să se ia măsuri sau la termen, nu contează) date privind moneda pe care se poate descărca de aici (RU). sau de aici (EN) (surse destul de mult în rețea), astfel încât este posibil să se pompeze datele din MT4 prin apăsarea tastei F2.
Dar trebuie să se țină seama de faptul că calculele am luat doar prețul de închidere. Atunci când pozițiile pe termen lung nu este critică, dar în tranzacționare pe parcursul zilei, trebuie să avem în vedere faptul că prețul ridicat / scăzut al zilei poate fi (și de multe ori este) diferit de prețul de închidere. În astfel de cazuri, a decis să se calculeze distanța medie de la minim la maxim de zi timp de 10-20 de zile. Multe terminale au pregătit deja pentru acest instrument scop - indicatorul mediu True Range. Dinamica valorilor indicatorului în tranzacționare pe parcursul zilei nu este important, dar rolul foarte important jucat de raportul a variat ziua curentă (distanța de la minim la maxim al zilei), la media a variat 10-20 de zile de tranzacționare înainte de cel curent. În cazul în care, de exemplu, ATR-ul este egal cu 0,0105, și au variat ziua curentă - 0.0032, atunci activul are potențialul de creștere și pentru toamna. Dar, în cazul în care ziua a variat egală cu 60% sau mai mult din ATR. apoi activul pentru comerț pe parcursul zilei, în această zi de tranzacționare este mai bine să nu fi văzut.
Implicat (implicit) volatilitatea
Volatilitatea implicită reflectă așteptările comercianților cu privire la volatilnosi istorică în viitor. Înțelege dacă comercianții se așteaptă creșterea volatilității unui activ sau dacă aceasta ajută la scăderea opțiunilor de activitate pentru acest activ. Datorită formulei lui Black Scholes (uneori îl puteți găsi într-o formă ușor modificată) au posibilitatea de a calcula volatilitatea implicită peste valoarea de opțiuni.
Pentru tranzacționare pe parcursul zilei vor fi necesare pentru data viitoare de opțiuni de expirare. Rețineți că, în acest caz, terminalul arată valoarea volatilității anuale în procente, avem nevoie pentru a obține în aceeași zi un bou, pe baza elementelor. Pentru a face acest lucru, împărțim valoarea anuală a volatilității implicite (în acest caz, 11.25%), la rădăcina 252 (dacă este necesar lunar ox trimestrial / / săptămână, trebuie să împartă cu rădăcina pătrată a 12/04/52, respectiv), obținem 0.7087% sau 0,0079 puncte. Avem volatilitatea așteptată a fiecăreia dintre următoarele 4 zile. Trebuie amintit faptul că sa sugerat (precum și istoric) volatilitatea nehotarati și poate crește în mod semnificativ în câteva minute (bou scade mult mai lent decât crește).
Dacă vedeți ziua curentă boului istoric scăzut și în același timp o creștere a implicite (nu se întâmplă de multe ori), atunci potențialul activului în cursul unei zile (uneori următoare) va fi mai mare decât în zilele obișnuite. Aceste zile puteți obține un risc imens / profit.
Important. La momentul intrării volatilității istorice poziție ar trebui să fie redusă și să crească în procesul de a reține această poziție (nu invers!). Numai în astfel de cazuri, distanța poate primi în mod continuu un risc decent / profit, și nu cred că aveți nevoie pentru a explica importanța acestei relații pentru un comerciant la depozit. De aceea, este nevoie în abilitățile de calcul volatilitate ...
- indicator de volatilitate pentru intradeya
- Care sunt opțiunile binare și cum să lucreze cu ei
- Cum de a face o ucidere pe bursa?
- structura pieței
- platforma ThinkOrSwim
- opţiuni de bază
