Amortizarea și fluxul de numerar de dependență între amortizare și a fluxului de numerar

Relația dintre amortizarea și fluxul de numerar este prezentat în exemplul prezentat în Fig. 8.3.

De exemplu, am ales o companie de transport de mici dimensiuni. Acesta are un singur activ, și anume vehiculul, cu o valoare inițială de 20 mii. USD. Pe care deținătorul livrează marfa clienților. Pentru simplificare, presupunem că această companie nu are nici un inventar sau creanțe. De asemenea, nu a luat împrumuturi de la bănci sau credite de la alte instituții financiare, precum și toate tranzacțiile sunt efectuate în numerar.

Bilanțul de deschidere al companiei este foarte simplu. Se pare că singurul activ de $ 20 mii. USD. Ceea ce se opune capitalului cu aceeași sumă.

În prezentul raport, profitul și pierderea dată, după cum urmează (în US $.):

• cheltuieli generale 27.000

Soldul final este diferită de cea inițială. Acesta identifică fondurile în valoare de 8,000 USD..; cu alte cuvinte, compania a început să lucreze fără bani, și a terminat anul cu un profit, chiar dacă ei doar 3 mii. USD $ 8 de mii de ... Cum se poate intampla acest lucru?

Să ne uităm la cheltuieli. Aici vom vedea că amortizarea este de 5 mii.

USD. Cu toate acestea, această sumă de bani nu a fost plătită de către companie. Pe parcursul anului, compania din operațiunile sale au generat un profit de 30 de mii de dolari din cheltuielile de exploatare pentru aceeași perioadă sa ridicat la 22 mii Astfel, diferența -..... 8,000 dolari, dar este necesar pentru a scădea valoarea de depreciere acumulate 5 $ mii, iar în cele din urmă .. vom obține un profit de 3 mii. dolari.

Astfel, adăugarea de amortizare și a profiturilor - este un mod convenabil și rapid pentru a determina fluxul de numerar *.

În cazul în care amortizarea contului este uneori un efect interesant: Unele companii pot suporta pierderi grele de exploatare, fără a suferi în același timp, din cauza lipsei de fonduri. Acolo coltan,

în care deprecierea este mai mare proporție (în termeni procentuali) costurile generale, cum ar fi companiile de transport și companiile care furnizează servicii publice. Și dacă această pierdere mai puțin amortizarea acumulată, compania va avea flux de numerar pozitiv.